Ну вааще если не вдаваться очень глубоко в теорию, то avi - тип видеофайла, а DVD - тип носителя (диска).
В DVD-video дисках видеофайл имеет расширение vob.
Так вот TVC в моей версии не может конвертить avi в vob и создавать структуру DVD-video диска.
А наоборот - умеет.
я про это